營(yíng)運(yùn)資本管理的實(shí)操解析

【課程背景】

加強(qiáng)營(yíng)運(yùn)資金管理就是加強(qiáng)對(duì)流動(dòng)資產(chǎn)和流動(dòng)負(fù)債的管理；就是加快現(xiàn)金、存貨和應(yīng)收賬款的周轉(zhuǎn)速度，盡量減少資金的過(guò)分占用，降低資金占用成本；就是利用商業(yè)信用，解決資金短期周轉(zhuǎn)困難，同時(shí)在適當(dāng)?shù)臅r(shí)候向銀行借款，利用財(cái)務(wù)杠桿，提高權(quán)益資本報(bào)酬率。

應(yīng)遵循的基本原則，如：規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)、增加價(jià)值、提高效率、完善制度等。本課程致力于對(duì)營(yíng)運(yùn)資本管理的具體案例解析。

【課程時(shí)長(zhǎng)】

6小時(shí)

【課程大綱】

一、經(jīng)營(yíng)營(yíng)運(yùn)資本概述

1、營(yíng)運(yùn)資本是什么

2、營(yíng)運(yùn)資本是什么類(lèi)型的資本？

3、何為營(yíng)運(yùn)資本管理？

二、營(yíng)運(yùn)資本管理的原則

1滿(mǎn)足合理的資金需求

1）合理的資金需求的測(cè)算

2）預(yù)算功能及執(zhí)行情況

3）資金管理偏好

2提高資金使用效率

1）資金冗余

2）資金短裙

3節(jié)約資金使用成本

1）機(jī)會(huì)成本

2）管理成本

4保持足夠的短期償債能力

1）長(zhǎng)期資本中用于流動(dòng)資產(chǎn)來(lái)源的部分

2）償債能力指標(biāo)

3）償債能力的限制條件及表外因素

三、改善營(yíng)運(yùn)資本狀況的手段有哪些

1、正確權(quán)衡收益與風(fēng)險(xiǎn)

1）、增強(qiáng)現(xiàn)金流量管理意識(shí)

2）、樹(shù)立信用觀念，提高企業(yè)信用程度

3）、提高管理人員素質(zhì)，增強(qiáng)營(yíng)運(yùn)資金管理能力

2、合理配置營(yíng)運(yùn)資本

1）、采用先進(jìn)管理方法，提高存貨管理科學(xué)性

2）、提高現(xiàn)金流量管理水平

3）、合理利用資金浮游量

3、對(duì)營(yíng)運(yùn)資本實(shí)行動(dòng)態(tài)管理

四、營(yíng)運(yùn)資本持有政策

1、流動(dòng)資產(chǎn)

2、流動(dòng)負(fù)債

3、線性與非線性的關(guān)系

4、如何把握流動(dòng)資產(chǎn)投資量

5、收益、風(fēng)險(xiǎn)適中的營(yíng)運(yùn)資本政策

五、營(yíng)運(yùn)資本籌集政策

1．流動(dòng)資產(chǎn)和流動(dòng)負(fù)債周轉(zhuǎn)分析。

1）臨時(shí)性流動(dòng)資產(chǎn)

2）永久性流動(dòng)資產(chǎn)

3）臨時(shí)性負(fù)債

4）自發(fā)性負(fù)債

2．流動(dòng)資產(chǎn)和流動(dòng)負(fù)債的配合

1）配合型籌資政策。

2）激進(jìn)型籌資政策。

3）穩(wěn)健型籌資政策。

4、某公司營(yíng)運(yùn)管理經(jīng)驗(yàn)

企業(yè)價(jià)值觀： 誠(chéng)信做人，負(fù)責(zé)做事，實(shí)效主義，追求共贏